ラテンアメリカのAIインフラ：ブラジル、メキシコ、そして新興市場の機会

2025年12月11日更新

2025年12月アップデート： LATAMデータセンター市場は2024年の72億ドルから2030年までに143億ドルへ成長（年平均成長率12%）。ブラジルは10年間で3,500億ドルの戦略を発表。ByteDanceはブラジルのデータセンターに380億ドルを投資。OpenAIはパタゴニアに250億ドルのStargate Argentinaを発表。AWSはメキシコに100億ドルを投資。この地域はGDPの6.6%を占めるにもかかわらず、世界のAI投資のわずか1.12%しか受けていない。

ラテンアメリカデータセンター市場は2024年に71.6億ドルに達し、年平均成長率12.22%で2030年までに143億ドルに成長する見込みである。¹ ブラジルは、グローバルサウスにおけるAIおよびクラウドインフラのリーディングハブとなるため、3,500億ドル規模の10年間データセンター投資戦略を発表した。² TikTokの親会社であるByteDanceは、ブラジルでの大規模データセンター施設に2,000億レアル（380億ドル）の投資を約束した。³ OpenAIはパタゴニアで250億ドルのAIデータセンタープロジェクト「Stargate Argentina」を発表した。⁴ ラテンアメリカは、二次的な市場からハイパースケーラー拡大戦略の中心的優先事項へと変貌を遂げた。

この地域は、AIインフラにとってますます重要となる優位性を提供している：豊富な再生可能エネルギー、成長する技術人材、北米とのタイムゾーンの一致、そして投資誘致に積極的な政府である。ラテンアメリカおよびカリブ海地域は世界のGDPの6.6%を占めるが、世界のAI投資のわずか1.12%しか受けていない。⁵ このギャップは、急成長が見込まれる市場で早期にポジションを確立する組織にとっての機会を表している。

ブラジルが地域投資をリード

ブラジルはラテンアメリカのデータセンター投資の41%以上を占めている。⁶ サンパウロは100メガワットの容量を持つ地域のデータセンター首都として台頭した。⁷ Microsoftは3年間でブラジルのクラウドおよびAIインフラに27億ドルを投資した。⁸ Microsoftは2014年にカンピーナスでサンパウロAzureクラウドリージョンを立ち上げ、2021年に3つのアベイラビリティゾーンに拡大し、オルトランジアおよびスマレ地域で追加施設の建設を続けている。⁹

ブラジルの人工知能データセンター市場は2025年に5億5,000万ドルに達し、年平均成長率17.51%で2030年までに12.4億ドルに成長する見込みである。¹⁰ クラウドプラットフォームは2024年にブラジルのAIデータセンター市場の55.82%を支配しており、これはAWS、Microsoft、Googleによるマルチアベイラビリティゾーン展開によって牽引されている。¹¹

ブラジル政府は、国産モデルとコンピューティングによる技術主権、FNDCTおよびBNDESを通じた公的融資、G20および国連を通じたルール策定を重視する40億ドル、4年間のAI計画を発表した。¹² この政策枠組みは、インフラ投資へのインセンティブを創出しながら、ブラジルを地域のAI政策リーダーとして位置づけている。

ブラジルは約50万キロメートルの光ファイバーを敷設し、地域でファイバー展開をリードしている。¹³ 同国は再生可能エネルギーミックスを活用して、グリーンデータセンターハブとしての地位を確立している。ブラジルの93.6%の再生可能エネルギー構成はAIとデータセンターをサポートしており、Rio AI Cityなどのプロジェクトを通じて2025年までに3.2ギガワットの容量が計画されている。¹⁴

2025年9月に開始されるRedataプログラムは、100%再生可能エネルギーを調達するプロジェクトに対して、PIS、Cofins、IPI、輸入関税の完全免除を含む税制優遇措置を提供する。¹⁵ これらのインセンティブにより、サステナビリティを重視するハイパースケーラーにとってブラジルはますます魅力的になっている。

メキシコのニアショアリング優位性

メキシコのニアショアリングブームは500億ドルの外国投資を引き付けている。¹⁶ AWSはメキシコのクラウドインフラに100億ドルの投資を約束した。¹⁷ Microsoftはメキシコでのインフラの拡大とアップグレードに13億ドルを発表した。¹⁸ これらの投資は、近接性の優位性を活かして北米市場にサービスを提供するメキシコの戦略的位置を反映している。

ケレタロは160メガワット以上のデータセンター容量を持つ支配的なデジタルインフラクラスターとして台頭した。¹⁹ この地域は好条件の気候、地震の安定性、積極的な政府支援を提供している。²⁰ 確立されたエコシステムは、ネットワーク効果が複合するにつれて追加投資を引き付けている。

ラテンアメリカデータセンター建設市場は2024年に15.8億ドルに達し、年平均成長率18.61%で2030年までに44億ドルに成長する見込みである。²¹ ハイパースケーラーが地域でのプレゼンスを構築する中、メキシコはこの建設活動の相当なシェアを獲得している。

米国の主要テクノロジーセンターとのタイムゾーンの一致は、北米の顧客にサービスを提供する企業に運用上の優位性を提供する。米国ユーザーへのレイテンシーは、アジアやヨーロッパからよりも大幅に低い。この近接性により、リアルタイムのコラボレーションとフォロー・ザ・サン・オペレーションが可能になる。

アルゼンチンのStargate野望

OpenAIとSur Energyは2025年10月10日、パタゴニアでの250億ドルのAIデータセンタープロジェクト「Stargate Argentina」を発表した。²² この施設は500メガワットの容量に達することが期待されており、大規模投資向けのアルゼンチンRIGIインセンティブフレームワークの下で構築される。²³

OpenAIのCEOであるSam Altmanは、このプロジェクトがアルゼンチンのAIインフラに大きな後押しを提供することを目指していると述べた。²⁴ このイニシアチブは、OpenAIのグローバルな「OpenAI for Countries」プログラムを拡大する、ラテンアメリカでの最初のStargate展開を表している。²⁵

プロジェクトは初期段階にあり、意向書は署名されているが建設はまだ開始されていない。²⁶ この野心的な規模は、相当な資本投入とインフラ開発を必要とする。アルゼンチンの経済状況と規制環境が、このビジョンが現実になるかどうかを決定する。

パタゴニアは風力と水力発電資源による再生可能エネルギーの優位性を提供している。遠隔地は土地の利用可能性と温帯気候による冷却の優位性を提供する。トレードオフには、開発が必要な既存のインフラと労働力の制限が含まれる。

チリがグリーンデータセンターハブとして台頭

チリの電力の60%以上が再生可能エネルギーから供給されており、アタカマ砂漠とパタゴニアには太陽光と風力資源が豊富である。²⁷ AWSとGoogleは、この地域の再生可能電力と接続性の優位性を理由に、サンティアゴでの大規模な拡張を発表した。²⁸ これらのハイパースケーラーキャンパスは、国内および地域の需要に対応するために、数百メガワット規模の拡張性を備えて設計されている。²⁹

2025年ラテンアメリカ人工知能指数によると、チリは70.56のスコアで地域をリードしており、ブラジルが67.39、ウルグアイが62.32で続いている。³⁰ これらの国々は、強力なインフラ、専門人材、明確なガバナンスフレームワークを持つパイオニアとして認定されている。³¹

ハイパースケーラーは、グローバルなネットゼロ目標に沿った長期電力購入契約を活用している。³² チリでは、再生可能電力を直接調達しており、サンティアゴはラテンアメリカで最もESGに配慮したハブの1つとなっている。³³ このサステナビリティポジショニングは、気候コミットメントを持つ組織を引き付けている。

地域投資プラットフォーム

Actisは、ブラジル、メキシコ、チリでキャンパスを開発する3年間で15億ドルの投資計画を持つ、新しいラテンアメリカハイパースケールデータセンタープラットフォーム「TERRANOVA」を立ち上げた。³⁴ この投資は、機関投資家がこの地域の成長軌道を認識していることを反映している。

ハイパースケーラーは、持続可能なキャンパスとクラウドリージョンを構築するために、ラテンアメリカへの数十億ドル規模の投資を発表している。³⁵ これらのコミットメントには、再生可能エネルギーの統合、光ファイバーのアップグレード、労働力開発が含まれる。³⁶ 投資はデータセンターを超えて、サポートするエコシステムインフラにまで及んでいる。

データセンター市場は、2023年の約50億～60億ドルから2029年までに80億～100億ドルに倍増すると予想されている。³⁷ ブラジル、メキシコ、チリが支配的であり、コロンビア、ペルー、コスタリカ、パナマが新たな投資センターとして台頭している。³⁸

メキシコ、アルゼンチン、コロンビアを含む国々はアダプターとして分類されており、進歩を示しているが研究能力と投資にギャップがある。³⁹ この第2層は、潜在的に高いリターンのためにより高いリスクを受け入れる意思のある組織にとっての機会を表している。

課題と考慮事項

一部の市場では電力インフラが制約となっている。再生可能エネルギーは豊富であるが、送電および配電インフラがすべての場所でハイパースケーラーの要件に合致するとは限らない。グリッドの信頼性は国や地域によって異なる。

人材の利用可能性が展開のタイムラインに影響する。この地域のテクノロジー労働力は成長しているが、専門的なデータセンターおよびAIエンジニアリングスキルの需要に追いつかない可能性がある。組織はトレーニングと開発投資を計画する必要がある。

規制環境は国によって大きく異なる。一部の市場は有利なインセンティブを提供する一方、他の市場は官僚的な課題を提示する。政治的安定性は様々であり、長期的な投資信頼に影響する。

為替変動がプロジェクトの経済性に影響する。数年にわたる数十億ドル規模の投資は、財務計画を複雑にする為替リスクに直面する。ヘッジと現地融資戦略が必要になる場合がある。

主要市場への接続には投資が必要である。主要都市には良好な国際接続があるが、再生可能エネルギーや土地利用可能性にとって魅力的な一部のサイトには光ファイバーインフラが不足している場合がある。接続の構築はプロジェクトにコストと時間を追加する。

戦略的含意

ラテンアメリカは、北米、ヨーロッパ、アジアよりも競争が少ないAIインフラの成長市場を表している。今参入する組織は、競争が激化する前にポジションを確立できる可能性がある。

再生可能エネルギーの優位性は、テクノロジーの意思決定にますます影響を与えるサステナビリティ要件と一致している。カーボンを意識した組織は、スコープ2排出削減のためにラテンアメリカのエネルギーミックスを魅力的と感じている。

北米とのタイムゾーンの一致は、米国に焦点を当てた組織にとってアジアやヨーロッパが提供できない運用上の優位性を提供する。フォロー・ザ・サン・オペレーションとリアルタイムのコラボレーションは、ラテンアメリカの拠点でより良く機能する。

複数の国での政府インセンティブは、準拠するプロジェクトの実効コストを削減する。税制優遇、インフラサポート、合理化された許認可は、現地の要件を満たす組織に報いる。

歴史的にラテンアメリカのAI開発を制約してきたインフラギャップは、ハイパースケーラーの投資によって縮小している。確立されたクラウドプロバイダーやコロケーション事業者と提携する組織は、ゼロから構築することなく成長する容量にアクセスできる。

AIインフラにおけるラテンアメリカの時代が到来している。2024年と2025年に発表された投資は、今後数年間で容量を提供する。拡大を計画している組織は、現在の機会の窓が閉じる前にこの地域を評価すべきである。

参考文献

1. BusinessWire. "Latin America Data Center Market Landscape 2025-2030." May 2025. https://www.businesswire.com/news/home/20250505397648/en/Latin-America-Data-Center-Market-Landscape-2025-2030-Brazil-Leads-the-Charge-Holding-Over-41-of-Latin-Americas-Data-Center-Investments---ResearchAndMarkets.com

2. Global Data Center Hub. "Brazil's $350B Data Center Power Play: Why the Future of AI Infrastructure May Skip the U.S." 2025. https://www.globaldatacenterhub.com/p/brazils-350b-data-center-power-play

3. Bloomberg. "Brazil Emerges as AI Hot Spot With TikTok's Data Center Push." December 2025. https://www.bloomberg.com/news/articles/2025-12-03/brazil-emerges-as-ai-hot-spot-with-tiktok-s-data-center-push

4. The Real Deal. "OpenAI, Argentina partner on massive $25B Patagonia data center." October 2025. https://therealdeal.com/international/2025/10/21/openai-argentina-partner-on-25b-patagonia-data-center/

5. CEPAL. "Latin America and the Caribbean Accelerate the Adoption of Artificial Intelligence." 2025. https://www.cepal.org/en/pressreleases/latin-america-and-caribbean-accelerate-adoption-artificial-intelligence-though

6. BusinessWire. "Latin America Data Center Market Landscape 2025-2030."

7. Clifford Chance. "Latin America's Digital Infrastructure Revolution." August 2025. https://www.cliffordchance.com/content/dam/cliffordchance/briefings/2025/08/latin-americas-digital-infrastructure-revolution.pdf

8. Data Center Dynamics. "Microsoft to invest $2.7bn in cloud and AI infrastructure in Brazil." 2024. https://www.datacenterdyn

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